Как я могу потратить 60000 рублей в 2022 году на покупку игрового компьютера?

Зачем обгонять инфляцию

Покупательная способность денег снижается из-за инфляции по мере старения людей.

По данным Officialdata, $1 в 1920 году эквивалентен $14,06 в феврале 2022 года. Это в 14 раз больше, чем сто лет назад.

К началу 2022 года цена 1000 р. будет составлять 1883 рубля. Это означает, что общая инфляция за предыдущие десять лет составила 88,3%.

Уровень инфляции в России в 2021 году составил 8,39%. Ее годовая доля, или процент за предыдущие 12 месяцев, в январе 2020 года составляла 0,99 процента. Текущий уровень этого процента составляет 8,74 процента. Это превышает установленный в России стандарт.

В результате к концу 2021 года ваш капитал получит 8,39% реального дохода в дополнение к доходности ваших рублевых инвестиций.

Вариант 1
Положить на депозит в банке

Последние десять лет в мировой экономике наблюдались дефляционные процессы: инфляция снижалась, а во многих странах достигла нулевых или отрицательных значений. Центральные банки снизили ключевые процентные ставки, а ставки по банковским депозитам уменьшились.

Максимальная ставка по депозитам десяти крупнейших финансовых учреждений в апреле 2011 года составляла 8,3%. В середине июля 2021 года она составляла 5,46% годовых (в начале февраля она составляла 7,802%, а в конце января — до 20%).

Кроме того, банковские ставки в настоящее время лишь незначительно превышают инфляцию. Рупийные депозиты приносят лишь 0,23% годовых сверх инфляции в течение десяти лет. В России доллары приносят в среднем 1%. К концу 2021 года инфляция в США составит 7%. Невозможно вложить деньги в банк и заработать больше, чем инфляция.

Минимальная опасность Агентство по страхованию вкладов, или АСВ, страхует банковские счета на сумму до 1,4 миллиона рублей, а в некоторых случаях и больше. В России запрещено открывать счета в любых банках, имеющих лицензию на ведение деятельности.

Одной из самых безопасных форм инвестиций являются капитальные вклады. Однако даже такой выбор не гарантирует сохранность денег в случае форс-мажорных обстоятельств.

Таким образом, депозиты являются самым простым и безопасным способом вложения 500 000-600 000 рублей. Однако, скорее всего, их доходность будет лишь соответствовать уровню инфляции. Депозиты сохранят покупательную способность рублевого капитала, но не смогут существенно ее увеличить.

Вариант 2
Купить валюту

Слова «валюта» обычно относятся к евро, доллару и иене как примерам иностранных денег.

Деньги можно разделить на валюты развитых и развивающихся стран. Поскольку они могут получить прибыль от спроса со стороны развивающихся стран, капиталисты развитых стран часто концентрируются на сырьевых товарах и аграрной продукции.

Валюты развивающихся стран теряют свою ценность быстрее, чем твердые валюты развитых стран. Это называется девальвацией.

Девальвация может иметь место, например, если центральные банки развивающихся стран искусственно снижают стоимость местной валюты для увеличения экспортных доходов. Правительство поддерживает экспортеров и компенсирует потери бюджета.

Китай периодически снижает стоимость юаня, чтобы уменьшить стоимость экспортируемых товаров и избежать уплаты американских пошлин.

С ноября 2003 года по февраль 2022 года курс рубля вырос более чем на 154%, достигнув значения 75 Р. Однако в некоторые годы рубль обесценивался по отношению к доллару, например, на 16% в 2020 году.

Импортные товары и отечественная продукция с иностранной составляющей дорожают при падении курса рубля. Это приводит к росту инфляции и негативно сказывается на благосостоянии граждан.

Со временем доллар потерял свою ценность по отношению к другим валютам развивающихся рынков. По данным J. Morgan, индекс десяти валют развивающихся рынков снизился более чем на 40% с 2011 года.

Как получить прибыль после обмена валют. Инвестиции в твердую валюту будут прибыльными, если девальвация сохранится. Влияние девальвации рубля может перевесить влияние инфляции, даже если вы храните деньги в наличности, а не кладете их на сберегательные счета, депозиты или другие счета, например, чековые или сберегательные.

К концу 2021 года, если бы инвестор вложил 500 000 долларов, его капитал увеличился бы на 130%, или на 8,72% в год.

Инфляция в США в это время составляла 22,5%. Таким образом, произошло снижение покупательной способности капитала на 2 доллара. Инфляция для рубля в период с января 2012 года по декабрь 2021 года составила 88%, но рост рубля был выше.

Инвестор не только победил инфляцию, сделав ставку на девальвацию рубля, но и заработал больше денег. Если бы покупательная способность рубля составляла 500 000 пенсов, а сейчас она эквивалентна 265 533 пенсам, он мог бы понести убытки.

Эта иллюстрация демонстрирует, как покупка валюты может быть выгодной инвестиционной стратегией.

Однако в течение значительного времени доллар может укрепляться по отношению к рублю и другим валютам развивающихся стран. Это необходимо учитывать. Долгосрочные колебания обменных курсов, таких как стоимость доллара в рублях и его стоимость по сравнению с другими валютами, в конечном итоге сравняются с расстоянием между двумя странами.

Валюта может меняться в зависимости от выбранного временного интервала. Единовременное вложение долларов может привести к снижению российской инфляции в период с 2000 по 2021 год.

Тратьте свои деньги на биржевые продукты, чтобы они росли. Акции иностранных компаний являются альтернативой еврооблигациям или акциям иностранных корпораций. Ценные бумаги будут рассмотрены позже. Кроме того, вариантом являются вклады в деньги с крайне низкими процентными ставками.

При покупке и продаже валюты важно помнить, что ни банк, ни брокер не подают отчеты в налоговые органы; раскрытие любой прибыли, полученной от валютных спекуляций, возлагается на инвестора.

Вариант 3
Купить ценные бумаги — облигации и акции

Одним из самых популярных способов привлечения денег является покупка ценных бумаг. Облигации, или долговые ценные бумаги, помогают защитить капитал. Хотя акции несут меньший риск, чем депозиты и облигации, они часто предлагают более высокую долгосрочную доходность.

Облигации. Правительства или предприятия выпускают эти ценные бумаги для привлечения заемных средств. Чем надежнее облигация и чем меньше вероятность того, что долг не будет погашен, тем выше кредитный рейтинг эмитента.

О ФЗ, или федеральные займы, являются наиболее надежными видами государственных облигаций. В конце концов, более вероятно, что правительство не сможет выплатить свои долги в национальной валюте, чем то, что это сможет сделать бизнес. ОФЗ могут предложить большую надежность, чем банковские депозиты.

Государственные облигации, как правило, приносят более низкую прибыль, чем корпоративные облигации. В некоторых областях они более рискованны.

Высокодоходные облигации — это особый вид корпоративных ценных бумаг, которые обычно выпускаются небольшими предприятиями. Эти ценные бумаги несут более высокий риск потерь, чем облигации крупных эмитентов.

Инвестор знает размер и сроки процентных выплат, которые он получит от облигаций в виде купонов. Вы можете приблизительно рассчитать простую доходность к погашению и определить эффективную доходность, если будете держать облигацию до ее погашения. Однако существуют некоторые долговые ценные бумаги, купон которых заранее неизвестен. Предсказать их деловую доходность сложнее.

По сравнению с акциями облигации менее изменчивы. Они выгодны для инвесторов, которые имеют короткий инвестиционный горизонт (менее трех-пяти лет) и обеспокоены просадками.

Также не забывайте, что инвестирование в длинные облигации с фиксированным купоном может быть рискованным. По мере роста процентных ставок они будут стоить дешевле, чем короткие облигации. При снижении процентных ставок они будут стоить дороже, что является преимуществом.

Доходность по облигациям. К концу 2021 года инвестор, вложивший 500 000 P в российские облигации, получит прирост капитала около 25%. Итоговые показатели по корпоративным облигациям и ОФЗ составляют 1 081 849 P и 111 426 P соответственно.

Годовая доходность облигаций составляла 8,02% и 7,32% соответственно. Если вычесть инфляцию из реальной доходности облигаций, то она составила 1% и 1% в год соответственно.

Конечный капитал инвестора был бы меньше на 962 740 Р, если бы он все это время держал деньги на депозите.

Акции. Приобретая акции, вы делаете инвестиции в компанию и превращаетесь в миноритарного акционера. Вы получите свою долю как акционер, если компания решит распределить часть своей прибыли в виде дивидендов.

Акционер может получить прибыль как от роста цены акции, то есть дивидендов, так и от продажи ее дороже, чем он за нее заплатил. Реинвестирование дивидендов ускорит рост портфеля.

Акции можно классифицировать в зависимости от рыночной капитализации, сектора, отрасли и размера компании. Рекомендуется включать в инвестиционный портфель различные типы акций, чтобы он не зависел от состояния одного сектора или страны.

Различают защитные и циклические ценные бумаги. В первую группу входят предприятия, операционные потоки которых зависят от общего состояния экономики. Первые демонстрируют постоянные доходы в течение всего бизнес-цикла. Например, коммунальные или телекоммуникационные компании, поскольку они продолжают пользоваться электричеством и сотовой связью даже во время чрезвычайных ситуаций.

Акции роста включают дивидендные акции и акции роста. Технологические проекты, находящиеся на стадии расширения, являются компаниями роста. Большая часть доходов компании инвестируется в расширение рынка, разработку продукции и исследования.

Чаще всего дивидендные бумаги — это хорошо зарекомендовавшая себя компания, которая давно удерживает свои позиции на рынке. У таких компаний нет потенциала для быстрого роста, но их доходы стабильны. Coca-Cola, которая стабильно выплачивает дивиденды с 1964 года, является хорошим примером. Некоторые дивидендные компании работают в регулируемых отраслях.

Сейчас читают:  Как регулировать — ECONS.ONLINE

О каких факторах следует подумать при выборе портфеля акций? Кроме того, рекомендуется удерживать свои фондовые инвестиции в течение как минимум нескольких лет. Из-за высокой волатильности акций существует большая вероятность того, что краткосрочные инвестиции приведут к временному снижению вашего капитала, что вынудит вас продать активы с убытком. По этой причине при краткосрочном инвестировании предпочтительнее выбирать облигации и депозиты.

На одну акцию не может приходиться более 5% от общего портфеля. В противном случае вам придется сильно полагаться на акции только одной компании. Биржевые фонды могут быть более продуктивными при использовании других методов.

Доходность акции. Индекс полной доходности Московской биржи, включающий дивиденды и другие доходы, за последние десять лет вырос в 4 раза. К концу 2021 года инвестор, вложивший 500 000 рублей на российском фондовом рынке в 2012 году, имел бы капитал в размере 2 994 041 рубля. Для сравнения, депозиты выросли до 762 840 рублей.

Без учета инфляции годовая доходность этого инструмента составила 16,46%. Без учета инфляции реальная доходность российских акций составляет 9,32% в год.

Девальвация рубля и рост индекса SP 500 привели бы к фантастическим доходам, если бы мы инвестировали во все американские акции.

Инвестиции в размере 500 000 рандов к концу 2021 года вырастут в цене более чем в два раза.

Важно помнить, что доходность акций в прошлом не является гарантией успеха в будущем. Акции — это рискованные инвестиции, поскольку их стоимость может как вырасти, так и упасть.

Например, фондовый рынок США за месяц упал на 30% с предыдущего максимума более чем в 50%.

Фонды. Биржевые фонды — это совокупность активов, которые позволяют торговать акциями на фондовой бирже. В фонд могут быть включены облигации, акции и драгоценные металлы. Другими словами, это скорее пакет для них, чем отдельный вид активов.

С 12 мая по 5 июня 2015 года на Московской бирже торговался фонд FXIM, в котором было представлено около 100 американских предприятий. IT-индустрия. Приобретая одну акцию (пай) фонда, вы делаете инвестиции в каждое из этих предприятий.

Основное преимущество фондов — диверсификация, которая снижает риск за счет наличия в фонде большого количества акций или облигаций. Вы также можете внести в фонд небольшую сумму.

Ежегодную плату за управление, которую взимает фонд, можно считать недостатком. Биржевая стоимость паев фонда уже включает эти расходы.

Одна акция вышеупомянутой FXIM стоит 95 P, или $1. Существует более 100 иностранных компаний, в которые инвестор может вложить средства. Это плюс! Годовая комиссия ETF составляет 0,9%.

Подавляющее большинство фондов, котирующихся на Московской бирже, не выплачивают дивиденды. Купоны по облигациям и дивиденды, которые поступают в фонд, используются для покупки дополнительных активов.

Вариант 4
Открыть ИИС и получить вычет

И ИС — это метод инвестирования в ценные бумаги, а не уникальный вид актива. Российские налоговые резиденты могут сэкономить и получить вычет, используя специализированный брокерский счет или счет доверительного управления.

Еще одним ограничением IIM является то, что вы должны закрыть счет, чтобы снять деньги. Вы теряете право на налоговые вычеты, если закроете его менее чем через три года. Поэтому, если вы не будете получать деньги в ближайшие три года, предпочтительнее использовать ИИС.

Одновременно вы можете вести только один счет. При наличии двух и более счетов вычет не предоставляется.

Ежегодно на ИИС можно разместить не более 1 миллиона рублей, на которые можно приобрести иностранную валюту и ценные бумаги.

И СС надежны и могут управляться самостоятельно. Вы сами выбираете, какие активы покупать или продавать на биржах в первом из них, который открывается через брокера.

В наличии имеются облигации и акции российских и зарубежных корпораций. Первые размещаются в управляющей фирме, и ее специалисты все делают за вас.

Вычет по ИИИ. Вы можете выбрать один из двух различных типов вычетов, если инвестируете через инвестиционную компанию:

Вычеты по взносам типа А. Вы имеете право на получение 13% дохода от инвестиций в IIS, но только в пределах 52 000 рандов в год и не более суммы НДФЛ, уплаченной вами в том же финансовом году.

Вы получите большее возмещение от налоговой службы, если сумма превышает 400 000 рандов.

Вы должны увеличивать свой ИИМ каждый год, если хотите получать вычет каждый год. Доходность инвестиций увеличится благодаря возврату налога.

Подоходный вычет типа B. Таким образом, вы можете вычесть налоги из дохода, который вы получаете от вашего ИИС. Вы можете избежать уплаты подоходного налога, если цена ценной бумаги выше или дороже того, что вы за нее заплатили. По купонам облигаций можно избежать уплаты подоходного налога. Дивиденды не могут быть уклонены от уплаты налогов каким-либо образом.

Когда вы закрываете ИИС, вы можете получить право на вычет типа Б. Вычет типа А не может быть применен, если вы не использовали его в этот раз для данного ИИС, и наоборот!

Вариант 5
Вложить в драгоценные металлы

Ощутимые инвестиции в золото или серебро можно сделать, приобретая ювелирные изделия, монеты или слитки. За ценой на золото следит фонд FXGD.

Финансовая система не оказывает влияния на физическое золото. Однако нематериальное золото более доступно и не имеет проблем с хранением и ликвидностью.

Отсутствие пассивного дохода от покупки драгоценных металлов является одним из недостатков. При снижении цены на металл инвестор может столкнуться с длительным периодом просадки, в течение которого не будут выплачиваться купоны или дивиденды. В это время его капитал будет заморожен.

Приобретая акции золотодобывающих компаний, вы можете компенсировать этот недостаток. Как правило, они коррелируют с ценами на серебро и золото. В результате инвестор делает косвенные инвестиции в драгоценные металлы и при этом получает доход от дивидендов. Это правда, что предприятия сталкиваются с рисками, такими как возможность возникновения проблем.

Тот факт, что драгоценные металлы не связаны с акциями и облигациями, является плюсом. Это может повысить доходность риска и снизить волатильность инвестиционного портфеля.

Инвесторы в драгоценные металлы получают прибыль от своих инвестиций. К концу 2021 года инвестиции в размере 500 000 рандов в золото и серебро принесут годовую прибыль в размере 10 37%. Как и депозиты, серебро и золото показали лучшие результаты, а золото — низкие.

За последние десять лет серебро демонстрировало незначительно лучшие результаты, чем облигации, в то время как доходность золота была сопоставима с доходностью российских акций.

Серебро и золото чрезвычайно волатильны. Стоимость этих акций подвержена значительным колебаниям даже с течением времени. Ожидайте, что золото будет менее выгодно, чем когда-то, в качестве инвестиции. В настоящее время неизвестно, какова цена золота.

Доходность драгоценных металлов в конечном итоге будет примерно равна или немного выше инфляции. Есть только одно место для инвестиций: драгоценные металлы.

Вариант 6
Открыть бизнес по франшизе

Хотя открытие бизнеса является сложным и рискованным способом привлечения денег, он может принести отличную прибыль, превосходящую прибыль от инвестиций в ценные бумаги или банковские депозиты.

Как запустить компанию с нуля? Чтобы инвестировать в компанию, вам не обязательно участвовать в ее создании. Кроме того, вы можете получать прибыль от ее перепродажи, а также часть доходов компании.

В данном случае под инвестированием в новые проекты обычно подразумеваются венчурные инвестиции. Российская венчурная компания утверждает, что средний годовой доход от инвестиций составляет от 20 до 35 процентов.

Разработка франшизы — еще один вариант начать бизнес с меньшими усилиями.

Возможность для предпринимателя начать бизнес, используя другую компанию, — это франшиза. Вместо того чтобы начинать с нуля, он уже имеет успешный бизнес-план и преданных клиентов. Вы можете называть определенные закусочные «своими», например, «Макдональдс, Сабвей и другие».

Десятки тысяч торговых точек могут быть быстро и без затрат открыты под брендом франчайзера в разных городах, поскольку франчайзер владеет сетью.

Франшиза обычно стоит от нескольких сотен тысяч рублей до миллионов. Эта цена может покрывать первоначальную закупку и поставку сырья, а также помощь в запуске всех бизнес-операций. До 250% стоимости франшизы некоторые предприятия предлагают в рассрочку на всю франшизу.

В дополнение к первоначальному взносу предприниматель выплачивает роялти владельцам франшизы — ежемесячно, но может быть и ежеквартально. Роялти может выплачиваться в виде процента от продаж, фиксированной суммы или процента от чистой прибыли.

Все условия должны быть включены в договор франшизы. Прежде чем подписать договор с франчайзером, необходимо тщательно продумать все это в своем бизнес-плане.

Получайте ежемесячную зарплату. Бизнес по франшизе может быть успешным, как и любой другой вид компании. Для таких инвестиций срок окупаемости составляет от одного до двух лет. Другими словами, вы получите свои деньги обратно через три года.

Однако вы должны взять на себя все риски. Ресторан или кафе потеряет деньги, если правительство объявит о блокировке.

Кроме того, владелец бизнеса не может полагаться на заранее созданную модель для руководства своими действиями. Инвестиции, осуществляемые через покупку акций, не являются пассивными, в отличие от покупки акций.

В отличие от инвестирования в ценные бумаги, покупка акций связана с более высоким уровнем риска. Наличие известного бренда и готового бизнес-плана не гарантирует успеха.

Какие типы компаний предлагаются к продаже на сайтах-агрегаторах франшиз? В продаже есть компании стоимостью до 1 миллиона рублей.

В каждом конкретном случае определяется рентабельность бизнеса и срок окупаемости. В целом, для открытия зоомагазина требуются инвестиции в размере не менее 350 000 рублей. Предполагаемая ежемесячная прибыль составляет от 147 500 до 305 000 рублей. Более подробную финансовую модель франчайзер вышлет в ближайшее время.

Сейчас читают:  Каков инвестиционный процесс биржи GTA V?

В Кирове они открыли франчайзинговую сеть кофе-баров.

Сколько стоило открыть кофе-бар в Кирове в 2014 году

В настоящее время все магазины получают общую ежемесячную прибыль в размере 1 500 000 P

Зарплата бариста (на двоих)

Аренда помещения в месяц.

Цифры 2014 года применимы к открытию аналогичного бизнеса в 2022 году. Кофейный киоск можно открыть с единовременной суммой в 350 000 рандов и первоначальными инвестициями в 600 000 рандов.

Тинькофф Бизнес и Avito подсчитали, сколько стоит запуск бизнеса по различным бизнес-моделям. Удивительно, но в этой статье также обсуждаются франшизы.

Запомнить

  • При расчете доходности инвестиций необходимо учитывать инфляцию. Только доходность выше инфляции приведет к росту капитала.
  • Депозиты просты и безопасны, но их доходность покрывает только инфляцию.
  • Инвестирование в валюту, например, в доллар, также может защитить от инфляции. Но доллар может расти и падать. Кроме того, доллар со временем обесценивается, и рост обменного курса может отставать от российской инфляции.
  • Облигации могут предложить немного более высокую доходность, чем депозиты. Более рискованные облигации имеют более высокую доходность, но и более подвержены потерям.
  • Акции имеют огромный потенциал роста, но являются очень волатильным инструментом. Инвестирование в акции через фонды предпочтительнее, чем выбор отдельных акций на протяжении многих лет.
  • Драгоценные металлы хорошо дополняют портфель, но не приносят дивидендов. Вы также можете рассмотреть возможность покупки акций золотодобывающих компаний, но они несут риски, которых нет у золота.
  • Создание собственного бизнеса — сложный и рискованный способ привлечения капитала. Часто это требует больших инвестиций и много времени. Но если вы добьетесь успеха, то сможете заработать много денег.

Базовые правила инвестирования

Определите цель и сроки инвестиций до начала работы. От этого зависит ваш последующий план действий.

Короткий временной горизонт Считайте, что вы инвестируете дополнительные деньги, которые, как вы знаете, вам понадобятся. В этом случае вам следует сделать ставку на более рискованные статьи, такие как казначейские облигации или банковские депозиты. Вы можете быть уверены, что ваш капитал будет возвращен через год, если вы инвестируете в эти надежные активы.

Среднесрочная перспектива. Вы можете создать более агрессивный портфель и включить в него рискованные активы, такие как акции или золото, если вы инвестируете на срок от одного до пяти лет. Выбор инструментов в значительной степени зависит от цели; например, рискованные активы можно использовать, если цель — заработать деньги.

Консервативных активов будет достаточно, чтобы компенсировать потери, связанные с инфляцией. Мониторинг глобальной макроэкономической среды также крайне важен, поскольку вы можете увеличить долю рискованных активов и сделать ставку на защитные, когда все только начинается.

Долгосрочные инвестиции. Инвестор может составить портфель из акций и других рискованных инвестиций, если он ставит перед собой стратегическую цель на несколько десятилетий, например, накопить деньги, чтобы отсрочить старение. Рыночные кризисы и спады можно не принимать во внимание, потому что они преходящи. Экономика будет продолжать расширяться, и рынок перепишет свои максимумы на историческом горизонте. В зависимости от вашего уровня терпимости к риску и от того, как вы справляетесь с каждой потерей в своих портфелях.

Фондовый рынок США пережил свой худший рост с момента основания в 2008 году. В одночасье было потеряно 56,8% стоимости индекса. После падения прошло полтора года. После восстановления рынка индекс SEC 500 вырос на 390% за 12 лет.

Негативные последствия отсутствия финансовой стратегии. Не имея плана, инвесторы часто формируют портфель снизу вверх, не задумываясь о том, как будет вести себя портфель в целом.

Современная портфельная теория утверждает, что общая доходность и риск в значительной степени определяются корреляцией между активами, а не отдельными активами. Даже в совокупности высококачественные активы могут провернуть жестокий трюк и значительно повысить риск инвестора. Даже если инвестировать в десять надежных сырьевых компаний, портфель не будет защищен от резкого падения цен на сырьевом рынке. На портфель будут влиять те же переменные.

Основной стратегией для усмирения волатильности и снижения риска инвесторов является отраслевая диверсификация. В этом сценарии изменения в других активах уравновешивают снижение в некоторых активах. Диверсификация не гарантирует успех, но отсрочивает его.

Основные рекомендации по инвестированию. Прежде чем вкладывать деньги, запомните эти основные правила инвестирования:

  • Создайте подушку безопасности: запас денег на случай непредвиденных обстоятельств. Важно держать буфер в ликвидных, низкорисковых активах, таких как банковская карта.
  • Инвестируйте только свободные деньги, то есть деньги, которые у вас остались, а не те, которые могут понадобиться вам для жизни в ближайшем будущем.
  • Диверсифицируйте свои инвестиции: инвестируйте в различные инструменты, валюты и сектора экономики.
  • Поставьте цель — возможно, эти 20 долгосрочных целей вдохновят вас. Определите инвестиционный горизонт и приемлемый уровень риска. Последний пункт можно перефразировать следующим образом: у вас есть моральные силы следовать выбранной стратегии, несмотря на обвал рынка. Распространенной ошибкой является недооценка толерантности инвесторов к риску и продажа активов в панике, как это обсуждается ниже, в самом низу лестницы.
  • При необходимости периодически проводите ребалансировку своего портфеля. Это позволит вам не отклониться от своей стратегии и не превысить выбранный уровень риска.

Как учитывать экономические условия при осуществлении инвестиций. Вы можете разработать стратегию и выбрать подходящие активы, если будете знать макроэкономическую обстановку. Если инвестиционный горизонт составляет менее 10 лет, это особенно важно.

. Каждый из участников данной конъюнктуры будет испытывать различные проявления того или иного актива. Акции циклических предприятий растут, когда экономика расширяется, и падают, когда она сокращается. Их доход колеблется вместе с экономикой.

По мере ухудшения состояния экономики и покупательной способности населения финансовые потоки автопроизводителей будут расти. По мере улучшения состояния экономики будет увеличиваться доступность кредитов и потребительский спрос, что приведет к росту доходов компании.

Напротив, нециклические предприятия показывают доходы, которые примерно постоянны независимо от состояния экономики. Например, под это подпадают пищевая и фармацевтическая промышленность. В преддверии кризиса ставки делаются на такие активы, поскольку они считаются защитными.

В последнее время на мировом рынке ощущается угроза роста инфляции. Согласно экономической теории, на стагфляцию указывает замедление экономики и снижение стоимости валюты. С 1970-х годов, когда разразился нефтяной кризис и была сделана ставка на монетарную политику ФРС, последний раз такое происходило в американской экономике.

При выборе инвестиционной стратегии следует также учитывать растущую инфляцию. Товарные рынки и сельскохозяйственные предприятия обычно расширяются, когда инфляция высока.

В качестве иллюстрации рассмотрим различные инвестиционные активы на различных инвестиционных горизонтах.

Вариант № 1Банковские депозиты

Банк России повысил базовую процентную ставку до 20%, но к середине июня она снизилась на 9%. Ставки по краткосрочным банковским депозитам колебались в зависимости от ключевой ставки.

Ставки в размере 10-12% в рублях по-прежнему действуют по вкладам на срок от 30 до 90 дней. Ставки менее привлекательны для вкладов с более длительным сроком, поскольку Банк России будет продолжать снижать ключевую ставку.

Одним из самых надежных вариантов инвестирования является банковский депозит. На банковские счета клиентов АСВ предлагает страховку до 1,4 миллиона рублей. Страхованию подлежат счета в любом банке, имеющем лицензию на ведение деятельности.

Доходность депозитов обычно превышает реальную инфляцию и следует за ключевой ставкой. В результате депозиты хоть как-то поддерживают покупательную способность российской валюты, но заработать на них нельзя.

Плюсы банковских вкладов

  • Минимальный риск, страхуются суммы до 1,4 млн рублей в одном банке.
  • Простой и понятный инструмент. Вклады теперь можно легко открывать удаленно через приложение банка, а на карту можно начислять проценты.

Недостатки банковских депозитов:

  • Возникает сложность в отношении ликвидности: можете ли вы снять деньги досрочно без потери процентов?
  • Его лучше всего использовать как временный вариант парковки и подушку безопасности, но не как долгосрочную инвестицию. Ведь почти наверняка проценты не будут покрывать реальную инфляцию, а капитал со временем будет ослабевать. Вот почему это один из лучших вариантов краткосрочного кредитования.
  • Рисками рублевых вкладов являются девальвация рубля и ускорение инфляции. Открывая долгосрочный вклад, вы фиксируете текущую ставку и курс рубля по отношению к иностранным валютам. В конце 2021 года вы можете открыть рублевый вклад с процентной ставкой 9,5% годовых при курсе доллара около 75 . В апреле 2022 года ставка составляет 17%, а доллар находится в районе 80, а до этого в панических движениях он взлетал до 120. Это еще раз говорит в пользу диверсификации капитала по нескольким валютам.

Вариант № 2Покупка облигаций

Это долговые ценные бумаги, которые организации или правительства выпускают для привлечения денег через займы. Вы даете правительству или компании деньги в обмен на купоны.

Сумма денег, которую инвестор получит от облигаций в виде купонов, обычно известна заранее. Вы можете приблизительно рассчитать простую доходность к погашению и определить эффективную доходность, если будете держать облигацию до ее погашения. Однако существуют долговые ценные бумаги с купонами, стоимость которых неопределенна. Их доходность сложнее спрогнозировать.

Вероятность того, что долг не будет погашен, уменьшается с ростом кредитного рейтинга эмитента облигаций, что делает инвестиции более надежными. Государственные облигации, также известные как ОФЗ или инвестиции федерального займа, являются самыми надежными облигациями в России. Новые облигации выпускаются Министерством финансов. Инвестор, покупая эти облигации, ссужает деньги государству. Купонный доход по ОФЗ сопоставим с банковскими депозитами.

Корпоративные облигации обычно предлагают более высокую доходность, чем обычные бумаги, поскольку они одновременно и более рискованны, и менее рискованны, чем ОФЗ. Однако, поскольку государство является основным акционером таких критически важных для финансовой системы компаний, как Сбер и Газпром, их облигации также могут быть достаточно надежными.

Сейчас читают:  Куда вложить 500 тысяч рублей

Корпоративные ценные бумаги относятся к особой категории высокодоходных выпусков. Эти ценные бумаги более дорогие, а более высокая доходность, которую они предлагают, компенсирует повышенный риск.

Облигации имеют преимущества перед депозитами. По сравнению с ОФЗ вы получаете ряд преимуществ, если риск аналогичен риску банковских депозитов.

  • Облигации более ликвидны. Вы можете продать их в любое время без потери накопленного купона. При банковском вкладе вам придется ждать до конца срока или потерять часть процентов.
  • Помимо процентов, вы можете заработать на разнице между покупкой и продажей облигации. Это особенно актуально, если Банк России собирается снизить ключевую процентную ставку: длинные облигации автоматически подорожают.
  • Облигации, особенно корпоративные, обычно выплачивают больше процентов, чем банковские депозиты. Потенциальная доходность выше, а риск инвестиций в корпоративные долговые ценные бумаги может быть снижен за счет широкой диверсификации среди многих эмитентов.
  • Можно купить облигации в МИМ и получить обратно до 52 000 в виде налоговых вычетов каждый год.
  • Существуют облигации с плавающим купоном, которые защищают от инфляции. В России это TIPS — облигации Казначейства США, защищенные от инфляции. Когда инфляция растет, купонные выплаты по этим облигациям увеличиваются, но сами долговые бумаги не теряют в цене.

Облигации также не колеблются в цене так, как акции, что является преимуществом. Другими словами, эти инвестиции подходят для брокеров и инвесторов, которые не боятся просадок или планируют держать их в течение одного-трех лет.

  • Более сложный инструмент, чем банковский депозит. Чтобы торговать облигациями, необходимо открыть счет у лицензированного брокера.
  • Длинные облигации с фиксированным купоном теряют в цене, когда процентные ставки растут. Однако если вы удержите облигацию до погашения, вы получите полную номинальную стоимость облигации обратно.
  • С 1 января 2021 года купоны любой облигации облагаются налогом на доходы физических лиц в размере 13%. В то время подоходный налог на вклады 2021 и 2022 годов не взимался.

Вариант № 3Купить акции

По сравнению с облигациями и депозитными векселями, акции более рискованны.

Приобретая акции, вы фактически становитесь совладельцем компании и имеете право на получение части ее доходов. В удачный год вы можете получить дивиденды или рост стоимости ваших акций.

Перед покупкой акций крайне важно оценить бизнес-модель, доходы и маржу прибыли компании.

Для широкой диверсификации в портфель следует включать акции различных стран и отраслей. В целом, предпочтительнее инвестировать в престижные, крупные корпорации. Молодые компании с непостоянным потоком доходов более рискованны, но и потенциальная прибыль у них выше. При оценке компании следует учитывать, постоянно ли она выплачивает дивиденды; в технологическом секторе вероятность роста стоимости таких акций выше.

Ограничьте процент портфеля, который вы инвестируете в одну акцию, до 5%. Доход пропорционально возрастает, если в портфеле доминирует одна компания.

Биржевые фонды — это еще один способ покупки акций. Приобретая одну единицу фонда, вы одновременно инвестируете во весь портфель ценных бумаг. В фонде TEMS 50-60 компаний с развивающихся рынков. Но примите во внимание ежегодную плату за управление, которую взимает фонд.

При составлении портфеля учитывайте свой инвестиционный горизонт. Предпочтительно иметь меньший пакет акций, если вы инвестируете в краткосрочной перспективе. Из-за высокой волатильности существует вероятность того, что акции будут находиться в просадке; для того чтобы обналичить средства, вам придется продать их за меньшую сумму.

Если горизонт планирования составляет до десяти лет, важно учитывать состояние мировой экономики. Это поможет вам подготовиться к возможной рецессии и сделать корректировки с учетом текущей стадии экономического цикла.

Индекс SEC 500 показал рост на 335% с 2012 по 2022 год, или 15% в год. Это 13,19% в год за вычетом долларовой инфляции. Типичный прогноз для российских акций — 10%.

Однако, учитывая, что мировая экономика находится на грани рецессии, а регуляторы вынуждены ужесточать монетарную политику, в ближайшие годы это вряд ли произойдет. В этом году инвесторы переходят в оборонительный сектор.

  • Возможность заработать до инфляции.
  • Дивиденды могут быть получены и реинвестированы, что позволяет получить эффект сложного процента.
  • Высокая ликвидность и возможность краткосрочных спекуляций. Косвенный способ инвестирования в различные экономические сектора и инструменты: недвижимость, золото, сырьевые товары и т.д.
  • Волатильный актив: его цена может резко упасть. Весной 2020 года фондовый рынок США упал на 33,9% за один месяц, а в 2008 году — на 56,8%.
  • Для отбора качественных компаний в портфель требуется время и минимум знаний в области фундаментального анализа.

Доходность большинства классов активов на горизонте пяти лет ожидается ниже, чем было в 2021 году

Бизнес-прогноз на 2020 год прогнозируется на 2022 год.

10-летние трежерис−1,7%−2%1%
Высокодоходные корпоративные облигации5,3%2%3%
Индекс S&P 50028,7%6%3%
Глобальные акции22,3%7%4%
Развитые рынки, кроме США19,9%9%4%
Развивающиеся рынки0,1%7%5%

Вариант № 4Вложить в валюту

Мы имеем в виду евро, доллар и юань как иностранные валюты. Вы можете приобрести иностранную валюту по текущему курсу через банки или брокерский счет. Затем ее можно продать за наличные или просто хранить, чтобы получать прибыль от разницы в обменных курсах.

История курса доллара к рублю показывает, что за это время он снизился с 29,73 до 74,1 Р, что составляет доходность более 8% в год (без учета инфляции).

Примечание: Инвестирование в валюту может быть сопряжено с дополнительными инфраструктурными рисками в связи с геополитическими событиями. Например, сейчас сложно снять наличные, а хранение их на банковском счете может быть сопряжено с комиссиями. Швейцарский франк больше не торгуется на Московской бирже с 14 июня 2022 года. Одновременно на бирже начнутся торги арабским дирхамом, который привязан к доллару и может рассматриваться как его аналог.

  • Инвестирование в иностранную валюту позволяет вам защитить свой капитал от девальвации рубля. Например, если вы пропорционально разделите свой капитал на рубли и доллары, вы больше не будете зависеть от динамики курса рубля к доллару.
  • Вы можете частично минимизировать валютную эрозию, переведя часть своего капитала в валюту с низкой инфляцией, например, в йену или юань.
  • Это деньги, т.е. они «не работают» и подвержены инфляции. Поэтому этот вариант более приемлем в краткосрочной перспективе. Если у нас длинный инвестиционный горизонт, стоит подумать об инвестировании валюты в инструменты, котирующиеся на валютной бирже — так деньги приносят доход. Это сложный рынок. Необходимо хорошо разбираться в геополитике и макроэкономике, чтобы регулярно получать прибыль от курсов валют.
  • Брокер не является фискальным агентом в отделе обмена валюты на бирже, поэтому по закону прибыль от покупки и продажи валюты должна быть отражена в отчетности самостоятельно.

Вариант № 5Вложиться в сырьевые товары

Нефть и газ являются примерами сырьевых товаров. Золото и серебро — примеры драгоценных металлов, которые являются товарами. Ниже мы поговорим о серебре и драгоценных металлах.

Лучший способ инвестировать в сырьевые товары, если у вас есть доступ к международным рынкам, — это фонды ETF. На биржах это можно сделать двумя способами:

  • Через акции сырьевых и сельскохозяйственных компаний, таких как Exxon Mobil или «РусАгро». В конце концов, оценка стоимости сырьевых компаний обычно коррелирует с ценами на их сырьевые товары.
  • Через фьючерсные контракты — деривативы на срочном рынке Московской биржи, но это сложный и опасный инструмент, так как по сути предполагает торговлю с кредитным плечом. Этот метод подходит только для квалифицированных инвесторов.

Преимущества сырьевых товаров:

  • Отличная защита от инфляции, поскольку рост цен на сырьевые товары часто приводит к инфляции.
  • Может быть хорошей долгосрочной инвестицией в контексте суперцикла сырьевых товаров, который многие аналитики прогнозируют на следующие несколько десятилетий.

Недостатки товаров :

Вариант № 6Инвестировать в драгоценные металлы

Являясь компонентом товарного рынка, драгоценные металлы могут появляться в периоды высокой инфляции. Кроме того, в «зеленой» энергетике используются платина и серебро.

Существует несколько способов инвестирования в драгоценные металлы, включая покупку слитков, инвестиционных монет или биржевых ценных бумаг. Россия отменит НДС на покупку драгоценных металлов в марте 2022 года. Налог на недвижимость, который в настоящее время отсутствует, составит 20%.

Фьючерсы, акции золотодобывающих компаний и ETF являются примерами биржевых инструментов для инвестирования в драгоценные металлы.

С 2012 по 2021 год доходность серебра составила 10,31%, что было сопоставимо с инфляцией и банковскими депозитами. Однако следует помнить, что с 2020 года глобальная инфляция значительно выросла, что дало драгоценным металлам мало возможностей продемонстрировать свою ценность.

Плюсы драгоценных металлов

  • Исторически сложилось так, что они слабо коррелируют с акциями и облигациями. Это означает, что их присутствие в инвестиционном портфеле сглаживает волатильность и улучшает общее соотношение риск/доходность.
  • Исторически хорошая защита в условиях растущей инфляции.

Минусы драгоценных металлов

  • Они не обеспечивают пассивный доход. Если цена на металл падает, вы можете долгое время находиться в просадке — ваш капитал все время «заморожен». Этот недостаток можно компенсировать, покупая акции горнодобывающих компаний, таких как Polius или Polimetal.
  • Рискованные инструменты часто более волатильны, чем акции. Например, с 1970 по 2020 год среднегодовая волатильность золота составляла 27,1%.
  • В долгосрочной перспективе доходность драгоценных металлов примерно равна или немного выше инфляции. Это означает, что разумно вкладывать все свои деньги в драгоценные металлы, но только небольшую часть —
  • В краткосрочной перспективе защита от инфляции не всегда работает. В конце 2021 года, например, драгоценные металлы показали отрицательную доходность.
Помогла статья? Оцените её
1 Звезда2 Звезды3 Звезды4 Звезды5 Звезд
Загрузка...
Добавить комментарий

Adblock
detector