Тонкости структуры финансовой системы США

Большинство финансовых систем экономически развитых стран Запада и Востока имеют свои особенности. Различия обусловлены особенностями формирования экономики и сопутствующими факторами. экономических систем в мире является система США.

Ключевой частью роли ФРС является ее сложная структура, которая выполняет множество задач для обеспечения государства всеми необходимыми финансовыми ресурсами.

Общая характеристика финансовой системы США

Финансовая система США — это сложная и взаимосвязанная система, в которой важную роль играют государственные административные органы, банки, как частные, так и государственные, и федеральное правительство.

Важнейшее место в структуре финансовой системы США занимает государственный бюджет. От этого фактора зависит экономическое состояние страны, ее экономическая политика и финансовое положение.

Банковская система в США играет важнейшую роль в производстве товаров и услуг в экономике страны. Согласно закону Гласса-Сигала, все банки, действующие в США, делятся на две большие группы: коммерческие банки и инвестиционные банки. Все банки находятся под надзором ФРС.

Структура финансовой системы США

В финансовой системе США действует система трехуровневых бюджетов и специальных фондов.

Finsystem состоит из ряда элементов, в том числе:

  • Федеральный бюджет;
  • Бюджеты пятидесяти штатов;
  • Более 80 000 местных бюджетов различных уровней;
  • Целевые фонды.

Финансовая система США состоит из множества структур, каждая из которых имеет свой орган, отвечающий за определенный аспект:

  • Управление;
  • Финансирование;
  • Администрация;
  • Соблюдение действующего финансового законодательства.

Эта система характеризуется отсутствием единства, и каждая единица правительства обдумывает и утверждает бюджет самостоятельно. Кроме того, налоговая политика и выполнение долговых обязательств также находятся под влиянием федерального правительства США.

Три ключевых элемента финансовой системы США следующие:

  • Федеральную финансовую систему;
  • Федеральный бюджет.

Бюджетные средства распределяются между организациями трех уровней:

  • 65% средств поступает в федеральный бюджет,
  • 35% делится поровну между штатами и местными властями.

Федеральные агентства несут ответственность за общенациональные расходы, среди которых:

  • Военная промышленность,
  • Международное сотрудничество,
  • Денежная поддержка определенных отраслей,
  • Содержание государственного аппарата,
  • Управление долгами.

Местные органы власти и органы власти штатов несут соответствующие расходы, связанные с финансированием аппарата государственного управления и государственных услуг.

Сейчас читают:  Формы регулирования финансового рынка Российской федерации

Как правило, налоги финансируют все уровни бюджета:

  • Основные доходы бюджета поступают от прямых налогов;
  • Профицит правительства поступает от косвенных налогов;
  • Выплаты местных органов власти поступают от налогов на имущество.

Особым случаем является понятие доверительных фондов, представляющих собой форму планирования, предназначенную для финансирования. В зависимости от назначения, доверительные фонды делятся на:

  • Экономические;
  • Исследовательские;
  • Военные и политические;
  • Социальные.

Для поддержания рыночных условий экономические фонды осуществляют инвестиции в нуждающиеся отрасли, финансируют строительство зданий, поддерживают инфраструктуру страны.

В целях укрепления научного сообщества исследовательские фонды поддерживают фундаментальные научные исследования, предоставляют награды выдающимся ученым, создают научные центры и готовят квалифицированных исследователей для проведения исследований.

Средства военно-политического типа используются для финансирования резервов президента и крупных секретных научно-технических разработок.

Социальные фонды разделены на

  • Фонд пенсионного страхования
  • Страхование гражданской службы
  • Фонд помощи нуждающимся

Из этих фондов финансируются выплаты пенсий, страхование жизни, помощь безработным и временно нетрудоспособным гражданам.

В результате взносов от страховых полисов определяется бюджет фонда. Предприниматели и застрахованные граждане ежемесячно платят 6,2% от своего заработка на социальное обеспечение и 1,45% на бесплатное медицинское обслуживание.

Федеральная резервная система и кредитно-денежная политика правительства США

Вкратце общая структура ФРС состоит из следующего:

  1. 12 региональных банков. Крупнейшие Федеральные резервные банки предоставляют все банковские услуги федеральному правительству.
  2. Члены ФРС. Банки-члены обязаны подписываться на акции Федеральных банков. Кроме того, обязательным условием членства является приобретение ценных бумаг Резервного банка на сумму, равную 6% капитала.

Федеральная резервная система выполняет три функции одновременно:

  1. Центральный банк государства.
  2. Банк для банкиров. Банк правительства США.

Организация, лишь частично подчиненная правительству, и может определять финансовую политику по своему усмотрению.

Контроль денежной массы в экономике страны является ключевой функцией резервного банковского дела, а также функцией резервной системы. Существует вероятность того, что центральный банк США может выпустить партию долларов США, чтобы повернуть деловую активность в нужное русло, если экономическая активность снижается или происходят увольнения в ключевых областях. Такой процесс увеличивает государственный долг страны, но при этом повышает благосостояние простых людей.

Бывают случаи, когда монетарная политика США опирается на изъятие избыточных средств из обращения и выкуп растущих цен основных производителей при наличии избытка рабочих мест.

Среди ключевых игроков в управлении ФРС выделяют четыре типа:

  1. Совет директоров. Совет находится в Вашингтоне, округ Колумбия, и состоит из семи членов. Каждый из представителей в Совете управляющих назначается лично президентом США.
  2. Председатель правления. Председатель Совета директоров является главой Совета директоров. Глава совета директоров является самым влиятельным человеком во всей Федеральной резервной системе. Срок полномочий председателя составляет четыре года.
  3. Президенты федеральных резервных банков. Пять президентов Федеральных резервных банков являются обязательными членами Совета управляющих. Четверо регулярно меняются, а один занимает постоянную должность.
  4. Федеральные резервные банки. Эти банки проводят кассовые операции внутри Федеральной резервной системы и обеспечивают эффективное осуществление платежей между округами.
Сейчас читают:  Возможен дефолт рубля в ближайшие годы?

Функции федеральной резервной системы и инструменты их реализации

Ф РС — это банк банков. Все коммерческие финансовые институты обязаны хранить свои депозиты в ФРС в виде наличности.

Резервная система выполняет ряд функций, среди которых следующие:

  • Выполнение обязанностей ФРС;
  • Соблюдение баланса интересов коммерческих банков и нации;
  • Надзор и регулирование внутренних банковских структур;
  • Контроль кредитных обязательств перед потребителями;
  • Содействие росту денежных агрегатов;
  • Увеличение экономического потенциала государства;
  • Поддержание стабильности цен и создание достаточного количества рабочих мест;
  • Устранение проблем с ликвидностью.

Методы государственного регулирования финансового рынка США

Регулирования, принятые правительством США на сегодняшний день, можно разделить на две широкие категории:

  • Прямой ;
  • Косвенный.

Включают следующее:

  • Законодательная деятельность в Конгрессе США,
  • Исполнительное регулирование,
  • Решения Комиссии по ценным бумагам и биржам,
  • Действия Комитета по иностранным инвестициям в США,

В следующем перечне представлены методы косвенного государственного регулирования:

  • Контроль ликвидности и денежной массы,
  • Анализ объема кредитования,
  • Фискальная политика,
  • Обязательства по государственной гарантии депозитов, займов и кредитов частному сектору,
  • Экономическая деятельность правительства,
  • Внешнеполитическая деятельность,
  • Контроль правительства над рынком ссудных капиталов.

Разветвленная сеть государственных и негосударственных учреждений регулирует деятельность и работу фондовых бирж по всему миру. Принцип, присущий руководству компании, заключается в минимальном вмешательстве в биржевую торговлю и строгом соблюдении интересов государства.

Коммерческие инвестиционные банки США и другие финансовые институты

Функции, выполняемые коммерческими банками в экономическом секторе, заключаются в содействии производству и торговле. Как правило, большинство банков расположено в Нью-Йорке, финансовом центре штата. Центральные офисы многих банков находятся в финансовой столице США, где расположено большинство из них.

В США существует ряд финансовых учреждений, включая инвестиционные банки, а также:

  • Учреждения, принимающие депозиты;
  • Страховые учреждения;
  • Пенсионные фонды;
  • Инвестиционные компании;
  • Взаимные фонды.

На вышеупомянутые финансовые учреждения приходится более 40% всех финансовых средств.

Сейчас читают:  Как происходили дефолты в Америке?

Рынки капитала в США

Стоит отметить, что в США существуют два разнообразных и хорошо развитых рынка капитала.

  • Долговременный;
  • Краткосрочный.

Существует несколько долгосрочных рынков государственных ценных бумаг США, которые включают в себя:

  • Рынок акций,
  • Рынок корпоративных, иностранных и государственных облигаций,
  • Рынок ипотеки,
  • Рынок потребительских кредитов.

Краткосрочный рынок делится на:

  • Рынок краткосрочного капитала;
  • Валютный рынок;
  • Рынок опционов;
  • Рынок фьючерсов;
  • Рынок свопов

Фондовая биржа — одна из самых чувствительных областей американского фондового рынка. Те, кто утверждает, что цены на акции системообразующих компаний отражают процессы, происходящие в мировой экономике, лгут в отрицании. По данным Всемирного банка, Соединенные Штаты обладают крупнейшим в мире рынком капитала.

По оценкам, в Соединенных Штатах Америки заемщики делятся на три группы:

  1. Инвестиционные банки.
    В 80-90 годах 20 века крупные банки осуществляли операции по размещению ценных бумаг на первичных рынках и занимались брокерством для крупных клиентов на вторичном рынке. Такой подход серьезно усилил поток капитала в экономику страны и позволил существенно увеличить количество филиалов банков за рубежом.
  2. Ипотечный рынок.
    В конце 90 годов 20 столетия размер ипотечного рынка составлял 70% валового национального продукта. Рынок закладных по жилью дал неплохой толчок развитию кредитной системы США.
  3. Государственное казначейство.

Мы должны помнить, что кризис 2008 года возник в США из-за деятельности инвестиционных корпораций, а также американского ипотечного рынка. Длинный список государственных инвестиций был введен в действие, потому что значительная часть американских банков осталась без доверия, и помешать им остаться на плаву было практически невозможно.

В экономике США существует три основных типа облигаций, которые генерируют подавляющее большинство притока капитала в экономику.

  1. Казначейские ценные бумаги. Иностранные держатели казначейских облигаций уступают только государственным учреждениям США.
  2. Промышленные облигации. Этот вид активов позволяет финансировать необходимые отрасли без необходимости выпуска дополнительной денежной массы.
  3. Иностранные облигации или облигации «янки». Активы такого типа выпускаются в нескольких странах, например, в Канаде или Европейском Союзе. Иностранные облигации особенно востребованы в странах с развивающейся экономикой.

В итоге: что представляет собой финсистема США?

Звание самой сложной финансовой системы в мире принадлежит Соединенным Штатам. Эта система включает в себя множество федеральных и других органов власти, финансовых и экономических агентств, а также государственных и коммерческих банков. Федеральная резервная система играет ключевую роль в экономике США.

Помогла статья? Оцените её
1 Звезда2 Звезды3 Звезды4 Звезды5 Звезд
Оценок: 1
Загрузка...
Добавить комментарий

Adblock
detector